Nvidia geçtiğimiz hafta 3 trilyon dolarlık piyasa değerini aşan üçüncü şirket oldu. Şirketin değeri sadece son üç ayda bir trilyon dolar arttı. Üretken yapay zekâ (genAI) patlamasını körükleyen en büyük çip üreticisi olarak Nvidia’nın bu inanılmaz başarısı pek çok kişi tarafından bir şans eseri hatta tıpkı 2000’lerin başındaki Dot-com balonu gibi bir baloncuğa dayalı bir dalgalanma gibi görünüyor. Ancak durum pek öyle olmayabilir.
Analistlere göre bir firmanın pazar değerlemesi iki temel ölçü ele alınarak yapılıyor. Bunlardan ilki, bağımsız denetçiler tarafından onaylanmış finansal tabloların yani firmanın son 1 yıl veya daha fazla sürede ortaya koyduğu finansal performansın değerlendirilmesi. Şirketin gelir gider tabloları, mali yapısı, durağan varlıkları, borçları, yatırım miktarları ve pek çok farklı verinin bu değerlendirmede önemli bir payı var. Diğer temel ölçüt ise gelecekteki kazanç potansiyelinin algılanmasına dayanan hisse fiyatındaki değişimleri. Nvidia, her iki değerlendirme ölçütünde de oldukça sağlam bir büyüme gösteriyor.
Mukayese yapmak gerekirse, şu anda Apple’ın piyasa değeri yaklaşık 2,96 trilyon dolarken Nvidia ise 2,99 trilyon dolar olarak fiyatlanıyor ve Microsoft’un ardından dünyanın en değerli 2. şirketi konumuna yükselmiş durumda. Apple’ın 2023 yılındaki geliri 383 milyar dolardı (bir önceki yıla göre %3’lük bir düşüş). İşte size bir soru: Apple önümüzdeki yıllarda bu geliri nasıl ikiye katlayacak? Daha fazla iPhone satarak mı? iPhone’lara yapay zekâ ekleyerek ve daha pahalı iPhone’lar satarak mı? Apple Vision Pro satışlarını tavan yaptırarak mı?
Apple bunların tamamını da yapsa, geçtiğimiz yıllara kıyasla devasa gelir artışları yaşaması pek muhtemel değil. Öte yandan Nvidia’nın gelecekte muazzam bir büyüme potansiyeli var. Üretken yapay zekâ araçların ve bulut servislerinin geleceği, sürücüsüz arabaların geleceği, robot teknolojisinin geleceği, endüstriyel otomasyonun geleceği göz önüne alınırsa ve Nvidia çiplerinin tüm bu ürünlerde olduğu düşünülürse büyüme potansiyeli için adeta “sınırsız” diyebiliriz.
Nvidia için yapay zekâ sürükleyici oldu
Nvidia’nın kurucu ortağı ve CEO’su Jensen Huang da bu sınırsız potansiyelin farkında ve kartlarını son derece doğru oynuyor. Örneğin biraz geriye gidip yapay zekâ devriminin başlamasından hemen önceye yani ChatGPT’nin piyasaya sürüldüğü Kasım 2022 öncesine baktığımızda yarı iletken sektöründe Nvidia yaklaşık 329 milyar dolar değerlemeye sahipken; TSMC 399 milyar dolar, Samsung 273 milyar dolar, AMD 123,5 milyar dolar ve Intel ise 120 milyar dolar değerlemeye sahipti.
Şimdi ise bu sayılan firmaların tamamı Pazar değerlemelerini 1,5 – 2 katına çıkarsa da Nvidia akıl almaz bir biçimde 9 kat değerlendi. Bunun en temel sebebiyse, CEO Huang ve firmanın çok hızlı aksiyon alması. Üstüne de yapay zekâ konusunun Metaverse veya NFT’ler gibi geçici bir trend olmaktan ziyade birden çok pazarı değiştirecek çok önemli bir yenilik olduğunu fark etmesi. Doğduğu ülke olan Tayvan’da Steve Jobs benzeri bir figür olan Huang 2024 Computex’te şaşırtıcı derecede Jobsvari bir açılış konuşması yaptı ve nefes kesici bir vizyon ortaya koydu: Fiziksel Yapay Zekâ konsepti.
Yeni bir konsept: Fiziksel Yapay Zekâ
Huang, “Fizik kanunlarını anlayan yapay zekâ” olarak tanımladığı “Fiziksel Yapay Zekâ” konseptinin çığır açacağını ve söylüyor. Huang’ın “Fiziksel YZ” vizyonu, fiziksel robotların ve robotik sistemlerin birebir dijital kopyalarının binlerce seçenek ve senaryoyu test ederek “öğrendiği” bir senaryo. Ardından da çözümleri gerçek robotları ve robotik sistemleri kontrol edecek yazılımda sakladığı, gerçek dünya fiziğini (simüle edilmiş yerçekimi, atalet, sürtünme, sıcaklık ve diğer faktörler) ve sanal insanları, nesneleri ve ortamları (örneğin bir fabrika zemini) simüle eden karmaşık bir sanal ortamı içeriyor.
“Fiziksel YZ sistemi”nin bir çıktısı, hem sanal hem de fiziksel ortamlarda çalışabilen genelci, somutlaştırılmış akıllı YZ ajanlarının oluşturulması. Bir sonraki adım ise dijital ikiz projelerinin yapay zekâ ile birleşimi. Böylece dijital ikiz projelerinde görmeye başladığımız gerçek zamanlı izleme ve analiz, üretim optimizasyonu, kalite kontrol ve kusur tespiti, geliştirilmiş karar verme, alan ve iş akışı planlaması yaşam döngüsü yönetimi bambaşka bir anlam kazanacak.
Bu fikir robotik ve otonom sistemler alanında devrim yaratabilir. Bu yeniliğin temelinde Nvidia’nın gerçek zamanlı fiziksel tabanlı render, fizik simülasyonu ve genAI teknolojilerini bir araya getiren güçlü bir platform olan Omniverse yatıyor. Nvidia Omniverse’ü “Fiziksel Yapay Zekâ için işletim sistemi” olarak adlandırıyor.
Robotların ve otonom makinelerin öğrenme biçiminde büyük değişimi
“Fiziksel Yapay Zekâ” konsepti, robotların ve otonom makinelerin öğrenme biçiminde büyük bir değişimi temsil ediyor. Geçmişte insansı, fabrika ve diğer tür robotlar fiziksel laboratuvarlarda test ediliyordu. “Fiziksel Yapay Zekâ” senaryosunda, benzer bir süreç bir robotun dijital klonu veya sanal uzaydaki ikizi ile gerçekleşir. Deneme ve yanılma süreci, insanlar ya da ekipman için risk oluşturmadan radikal bir şekilde hızlandırılıyor. Eğitim sırasında çok daha fazla sayıda deneme yapılabiliyor. Robot sanal dünyada kusursuz bir şekilde gezinmeyi öğrendiğinde veya programlandığında, bu yazılım tüm bu deneyim ve “bilgi” ile tamamen güncellenebilen gerçek bir robota uygulanır.
Nvidia’ya göre Omniverse’in “Fiziksel Yapay Zekâ” versiyonunda, dijital ikiz fabrikalar robotları kendileri eğitebiliyor. Daha fazla verimlilik ve güvenlik için insan işçilerle birlikte çalışan robotların gelişimini modelleyebilir. Omniverse platformu, robot geliştirme için Metropolis vision AI ve Isaac AI, simülasyon ve test için Isaac Manipulator ve Project GR00T dahil olmak üzere çeşitli Nvidia teknolojilerini entegre ediyor.
Nvidia büyümesi nasıl durur?
Nvidia için şu anda her şey pozitif görünüyor. Şirket yapay zekâ donanımı ve yazılımı ile veri merkezleri, bulut bilişim ve uç bilişim çözümlerinde sektöre liderlik ediyor. Bu ürünlerden çok satıyor ve çok daha fazlasını satmak istiyor. Öngörülebilir gelecekte Nvidia, yapay zekâ sohbet robotlarının ve diğer binlerce yapay zekâ uygulamasının eğitimi ve işlenmesi için kullanılan yapay zekâ çipleri pazarına hakim olmaya devam edecek gibi görünmekte. Buna şimdi bir de dijital ikiz projelerinde “Fiziksel Yapay Zekâ” ortamı eklenecek.
Firmanın daha fazla büyümesinin önündeki potansiyel engeller ise olası tedarik krizleri, ABD – Çin teknoloji savaşındaki kutuplaşmanın iyice artması ve firmanın olası yönetimsel hataları olabilir. Nvidia bu potansiyel engellerle karşılaşacak mı ve karşılaşırsa nasıl aksiyonlar alacak birlikte göreceğiz.